Шта су портфолио инвестиције? Портфолио инвестиције: концепт, врсте

Често чујемо ријеч "инвестиција" у вијестима, читамо у новинама и часописима. Али обичном човеку који не разуме предмет финансија, није јасно шта овај концепт значи, што му је теже нагађати о класификацијама инвестиционог процеса. У овом чланку детаљно ћемо дефинисати које су то инвестиције или које су њихове врсте, као и концепт "портфолио инвестиција".

Инвестиција - дефиниција концепта

Као што знамо, ништа се не догађа баш тако, посебно инвестиције. Сваки инвеститор очекује такво преувеличавање својих прихода од такве акције. Помоћу инвестиција можете остварити профит повећањем вриједности властитих вриједносних папира, као и добити дивиденде. Дакле, инвестиције су тачне и израчунате инвестиције одређеног капитала у сврху остваривања профита.

Врсте инвестиција

Постоје две врсте инвестиција.

1. Реал - инвестиције у материјалне и нематеријалне ресурсе. Ови специјализовани концепти значе материјална средства интелектуална својина, проналасци, научни и технички елементи и други капитал.
2. Финансијска - улагања у хартије од вредности, различита средства, депозити у банкама и друго.

Постоје разлике у таквим инвестицијама по сврси.

1. Директно - заједно са инвестицијама финансија, особа добија право да управља пословима у којима је инвестирала. Као што знате, свака компанија има свој властити основни капитал, а инвеститор прима најмање 10% ове врсте улагања. овог капитала. Истовремено, особа која је инвестирала у предузеће добија прилику да управља контролним удјелом.
2. Портфолио инвестиције су индиректно учешће инвеститора у процесу зарађивања новца.

Шта је портфолио инвестиција?

Портфолио инвестиције су инвестиције које се стварају ради финансијске добити кроз исплату дивиденди и камата. Али инвеститор не управља предузећем или организацијом у коју су уложена средства.

Дифференце директна улагања фром портфолио

Инвестиције у директне и портфолио инвестиције варирају по обиму. У било ком тренутку, портфолио инвестиције се могу претворити у другу форму, то се дешава ако дође до пада тржишне ликвидности. А ако је ликвидност на добром нивоу, онда, упркос негативном тренду, инвеститор може да прода своју инвестицију по повољној цени.

Које врсте портфолио инвестиција постоје?

Директне и портфолио инвестиције имају своје сорте. Потоње се може класификовати према различитим критеријумима за њихово формирање и потражњу на тржишту хартија од вриједности. Све зависи од тога који су критеријуми инвестиција дистрибуирани.
Врсте портфолио инвестиција се распоређују према степену профитабилности и ризика како слиједи:

1. Инвестиције које имају највећи профит, али у исто вријеме постоји висок ризик у ефикасности кориштења средстава.
2. Инвестиције које формирају константан и стабилан профит мале величине. Углавном се састоје од акција поузданих компанија и имају мали ризик.
3. Инвестиције које се састоје од различитих приноса и степена ризика.

Портфолио инвестиције се могу класификовати према времену:

1. Краткорочно - може трајати од неколико сати до шест мјесеци.
2. Средњорочни - рок њихове инвестиције од 6 месеци до једне године.
3. Дугорочно - од прве године и више.

Стварање таквих инвестиција у земљи

Унутар земље постоји дубока контрола над различитим инвестицијама. Постојеће законодавство се примјењује и на директне и на портфолио инвестиције. Нарочито се повећава пажња од стране државе у току кризе, што заузврат негативно утиче на добит.
Утицај на инвестициони процес државних органа обухвата следеће ставке:

1. Регулисање свих услова који се директно односе на инвестиционе активности. Документи одражавају све приходе и расходе, у већини случајева укључују додатне порезе. Међутим, постоје могућности за заштиту инвеститора на законодавном нивоу, који стимулишу и стварају повољне услове за развој привреде.
2. Директно учешће државе у инвестиционој активности, односно држави континуирано учествује у формирању капитала предузећа.

Страна улагања овог типа инвестиција

Портфолио инвестиције страних држављана или предузећа су инвестиције одређеног капитала инвеститора у профитабилније компаније и холдинге. Страни инвеститор не учествује у процесу живота пројекта, већ га посматра само с намјером да оствари високе профите и смањи индикаторе ризика.

Страна портфолио улагања укључују: обвезнице, преносиве банковне рачуне, акције, потврде о депозиту ИОУ, обвезнице.
Портфолио страних инвестиција, са своје стране, су подељене у следеће типове:

1. Вредност дужничких хартија од вредности - дају се инвеститорима од стране менаџера и директора пројекта, у којима се потоњи обавезују да ће исплаћивати дивиденде и камате по завршетку одређеног посла и добити добит од реализације пројекта;
2. Власничке вриједносне папире са вриједношћу су документи који потврђују гаранцију да је инвеститор уложио капитал, а средства ће бити исплаћена по истеку.

Како се спроводе?

Портфолио инвестиције се у већој мјери остварују са страним земљама, чији је развој на прилично високом нивоу. Последњих година дошло је до нето одлива инвестиција из земаља у развоју. Овај индикатор се не одражава добро у домаћој економији ове или оне земље. Упркос таквим проблемима, међународне организације настављају да купују вриједносне папире из других земаља.

Портфолио стране инвестиције су улагање у хартије од вриједности које се налазе изван одређене земље. У овом случају, инвеститор не може контролисати улагање.

Портфолио инвестиције се врше у виду руковања вриједносним папирима, што би инвеститору требало донијети довољан профит, као и успјех у развоју пројекта.

Које нијансе ометају реализацију портфолио инвестиција?

Као и сваки други бизнис, бизнис не може постојати без подршке партнера и инвеститора. Да би се реализовале портфолио инвестиције, неопходне су инвестиције и прилично велике. А да би привукли олигархе који би могли постати инвеститори није баш лако. Велики део времена се троши да би се пронашли ти људи који ће пристати да уложе свој капитал у развој пројекта.

Следећа потешкоћа у имплементацији портфолио инвестиција је задржавање постојећих инвеститора, уз привлачење нових. То захтева доказивање да ће ваш пројекат у сваком случају донети добру зараду, као и смањити ризик од губитка средстава. Идеално за депонента је компанија која је на тржишту најмање пет година.

Да бисте заинтересовали инвеститора, потребно је да урадите титански рад - научите психологију сарадника, анализирајте своје слабе тачке и пронађите објашњење за њих са мотивацијом да побољшате ситуацију и придржавате се следећих тачака у преговорима:

1. Неопходно је рећи о инвеститорима који су већ уложили свој капитал и наставити да настављају да учествују у животном циклусу пројекта. То треба да се ради на основу конкретних позитивних чињеница о сарадњи. Ако их је мало, потребно је јасно артикулирати могућност заједничког рада.
2. Показати да се залиха фирме не препушта ризику који може настати у случају кризе. Да би се то постигло, потребно је разрадити неколико области пословања, од флуктуација валута до тржишних односа.
3. Убедите инвеститора у изводљивост улагања у пројекат. Овде је важно да се унапред укаже на позитивне тренутке који ће настати у раду са вашом компанијом. На основу психолошких карактеристика преговарача, ове тачке треба представити на такав начин да будући партнери немају сумње у склапање финансијских уговора са вама.

Портфолио инвеститори - ко је то?

То су људи који донирају свој капитал за развој пројекта. Они су заинтересовани да максимизирају добит од хартија од вриједности, а не у самој контроли фирме, као што је претходно наведено.
Портфолио инвеститори укључују пензијске фондове, осигуравајућа друштва, инвестиционе фондове, ау неким случајевима и приватне особе. Али нису сви појединци користили ову врсту улагања. Уосталом, сваки власник не жели дати неки капитал другим људима без властите контроле над процесом имплементације пројекта. Стога су портфолио инвеститори у већини случајева организације.

Позитивни моменти таквих инвестиција

Портфолио инвестиција је улагање капитала у одређени пројекат, који у будућности укључује профит. С друге стране, инвеститори би се требали фокусирати не само на профит, јер још увијек има много посла који треба обавити прије остваривања профита. И позитивне тачке за инвестиције треба да буду:

1. Мали ризици за инвестиције које се директно обезбеђују диверсификацијом средстава. Средства морају бити на довољном нивоу и задовољити услове пројекта.
2. Управљање новцем на највишем нивоу. Уз довољне квалификације запослених, пројекат ће дефинитивно бити успјешан, јер у почетку могу анализирати и видјети исход резултата добивених у било којој ситуацији. Стога је битно укључити високо квалифициране стручњаке у специфичну област знања у имплементацији замишљених идеја.
3. Недостатак пореских трошкова, будући да се добит може оставити на рачунима инвестиционог фонда, као и излити у накнадне пројекте или друге профитабилне организације.

Концепт портфолио инвестиција се широко користи у савременом свету. Суштина овог концепта је улагање новца у профитабилан бизнис, због чега инвеститор остварује профит. Портфолио инвестиције имају низ позитивних аспеката који директно утичу на привлачење нових инвеститора. Недавно смо били сведоци тренда директних инвестиција, јер особа која улаже новац жели да лично контролише процес имплементације одређеног пројекта. Истовремено, он врши селекцију особља, њихову обуку (ако је потребно), управља финансијском наградом запослених.